Unit Trust – Ape Beza `Annualized Returns` Dengan `Cumulative Return`?

Kebanyakkan dari kite semue kurang didedahkan dengan cara yang diguna untuk mengetahui bagaimana mengetahui performance unit trust atau unit amanah yang telah kite beli/labur. Saya akan cuba kongsi sebaik mungkin dengan mengunakan contoh table yang digunakan di  http://www.fundsupermart.com.my untuk mengetahui pulangan sebenar unit trust yang kita labur.

Sila buka laman internet diatas dan pilih mana2 unit trust yang berada di atas kanan di label sebagai `Fund Search|Choose a Fund`. Click fund tersebut. Selepas itu kita akan pergi ke page yange ceritekan segalanya tentang fund yang dipilih dari `Asset Class` sehingalah `Fund Performance` unit trust tersebut.

Scroll ke bawah sehingga kita jumpa table yang same seperti dibawah.

FUND PERFORMANCE (BID-TO-BID ANNUALIZED RETURNS)

Period	3 mth	6 mth	1 yr	2 yr	3 yr	5 yr	10 yr
Bid to Bid Returns (%) - RM	10.4	8.7	10.3	16.8	24.0	9.0	-

FUND PERFORMANCE (BID TO BID CUMULATIVE RETURNS)

Period	1 wk	1 mth	3 mth	6 mth	YTD	1 yr	2 yr	3 yr	5 yr	10 yr
Bid to Bid Returns (%) - RM	0.1	3.0	10.4	8.7	4.04	10.3	36.5	91.0	54.2	-

 Saya akan kongsi bagaimana dan ape beza diantara table yang pertama dengan table ke due. Secara ringkas, table ke dua beritahu jumlah pulangan yang kita peroleh selama berapa tahun kita pegang unit amanah ini. Saya akan beri contoh dimana contoh ini akan menceritakan dengan lebih baik.

Contoh :

Unit Trust A.

Unit Dibeli                                                           - RM1000

`Cumulative return` selepas 5 tahun                - 54.2%

Jumlah asset selepas 5 tahun                             - RM1542.00

RM1542 dikira dari RM1000 + 54.2% * RM1000.

Kebanyakan dari agent unit trust beritahu kita bahawa pulangan unit amanah kita adalah sebanyak 54.2/5 tahun = 10.84% setahun. Sebenarnya figure ini adalah tidak tepat dan menyebabkan kita membuat keputusan yang silap dengan menyangka pulangan unit trust ini adalah sebanyak 10.84% setahun. Jika kita banding dengan table yang pertama, table yang pertama beritahu bahawa pulangan unit trust ini iailah 9% (lihat di 5 tahun) dan bukannya 10.84%. Oleh itu jika kita ingin tahu pulangan unit trust yang dipilih, kita digalakkan untuk melihat table yang pertama kerana inilah pulangan unit trust itu yang sebenarnya.

Sila komen supaya kita dapat belajar dan kongsi apa yang saya tulis supaya kita dapat memahami dan dapat memilih unit trust yang lebih baik di masa akan datang.

PERBANDINGAN ANTARA INVESTMENT SECARA `LUMP SUMP` DENGAN `REGULAR SAVING PLAN` (SIMPANAN BULANAN) – DOLAR COST AVERAGING

Agen Unit amanah ( Unit Trust) selalu mengunakan ayat `guna teknik dollar cost averaging` tetapi ape sebenarnye teknik `dollar cost averaging nih? Disini saya cuba cerita sedikit sebanyak yang saya tahu pasal teknik ini dan harap sesiapa yang lebih mahir boleh kongsi dan ceritakan dengan lebih baik.

Teknik ini sebenarnya diguna dan diaplikasi untuk mengurangkan risiko pelaburan dengan melabur secara sistematik dan tetap. Dalam erti kata yang lain, kite melabur dalam kadar amaun yang sama pada masa yang tetap tidak kira keadaan ekonomi pada waktu ketika itu. Cara ini akan mengurangkan risiko meneka atau menunggu masa (selalunye berkaitan dengan emosi) apabila membuat pelaburan.

Sila lihat table di bawah sebagai contoh aplikasi teknik ini.

Month	NAV / Unit (RM)	Pelaburan (RM)	Unit dibeli	Jumlah Unit Dibeli	Nilai Pelaburan
January	1.00	100.00	100	100	100.00
February	1.10	100.00	91	191	210.00
March	1.20	100.00	83	274	329.09
April	1.30	100.00	77	351	456.52
May	1.30	100.00	77	428	556.52
June	1.00	100.00	100	528	528.09
July	0.90	100.00	111	639	575.28
August	0.70	100.00	143	782	547.44
September	0.60	100.00	167	949	569.23
October	0.80	100.00	125	1074	858.98
November	0.90	100.00	111	1185	1,066.35
December	1.00	100.00	100	1285	1,284.83
Total		1,200.00	1285	1285	1,284.83

Contoh

Encik Ali membeli Unit Amanah A bermula dari awal tahun 2011 (January) sehingga akhir tahun 2011 (December). Kalau mengikut jadual diatas, harga per unit unit amanah A tidak tetap dan harganye turun sehingga RM0.60/unit pada bulan September. Pada akhir tahun atau bulan December, harga NAV kembali ke nilai asal iaitu RM1.00/unit. 

Kita akan cakap bahawa unit amanah ini tidak memberi keuntungan kerana ianya bermula pada RM1.00/ unit dan berakhir pada RM1.00/unit. Tetapi jika dilihat lebih dekat, sebenarnya Encik Ali telah mendapat keuntungan sebanyak RM84.83 atau `annualized return` sebanyak 15.9%. Ini kerana lebih banyak unit telah dibeli ketika keadaan ekonomi turun dan kurang unit dibeli semasa ekonomi naik. 

Jika Encik Ali mengunakan seluruh wangnya sebanyak RM1200 dan dilabur pada bulan January 2011, unit amanah yang dipegang tidak berubah kerana harga NAV di bulan January dan di bulan December adalah sama sebanyak RM1.00/unit menyebabkan asset / hartanya tidak berkembang.

So macam mane? Anda faham kelebihan melabur mengunakan teknik ini berbanding melabur secara lump sump? sila beri komen.

AKAR MEMBENTUK BUAH

The Roots Create the Fruits

Imagine a tree. Let’s suppose this tree represents the tree of life. On this tree there are fruits. In life, our fruits are called our results. So we look at the fruits (our results) and we don’t like them; there aren’t enough of them, they’re too small, or they don’t taste good.

So what do we tend to do? Most of us put even more attention and focus on the fruits, our results. But what is it that actually creates those particular fruits? It’s the seeds and the roots that create those fruits. It’s what’s under the ground that creates what’s above the ground. It’s what invisible that creates what’s visible is.

So what does that mean? It means that if you want to change the fruits, you will first have to change the roots. If you want to change the visible, you must first change the invisible. Of course, some say that seeing is believing. The question I have for such people is “Why do you bother paying your electric bill?” Although you cannot see electricity, you can certainly recognize and use its power. If you have any doubt as to whether it exists, just stick your finger in an electric socket, and I guarantee that your doubts will quickly disappear.

In my experience, what you cannot see in this world is far more powerful than anything you can see. You may or may not agree with this statement, but to the extent that you do not apply this principle in your life, you must be suffering. Why? Because you are going against the laws of nature, whereby what is under the ground creates what is above the ground, where what is invisible creates what is visible.

As humans, we are a part of nature, not above it. Consequently, when we align with the laws of nature and work on our roots—our “inner” world—our life flows smoothly. When we don’t, life gets rough.  –

This is an excerpt from T. Harv Eker book named Secret Of The Millionaire Mind, if  you would like to have a copy of the e-book, please drop your email below and I will gladly forward you the booklet but I do suggest we buy the book as a personal copy and support the author work.

Akar Membentuk Buah.

Bayang kan sepohon `pokok`. Kita cuba bayangkan `pokok` ini mengambarkan kehidupan kita. Didalam `pokok` ini terdapat `buah` dan dalam kehidupan, kita anggap ia sebagai kejayaan kita. Kita lihat `buah`nya dan kita akan cakap macam-macam mengenainya seperti kita tidak suka buah itu, buah itu tidak cukup, buah itu terlalu kecil ataupun rasa buah itu tidak sedap.

Oleh itu apa yang kita buat? Kebanyakan dari kita akan letak lebih perhatian pada `buah`nya dan dalam hal ini kejayaan kita. Tetapi apa yang sebenarnya membentuk buah itu? Sebenarnya benih dan akarlah yang membentuk buah itu. Apa yang tersembunyi membentuk yang nyata.

Apa maksudnye? Apa yang cuba disampaikan iailah jika kita hendak mengubah `buah`nya, kita harus mengubah akarnya. Jika kita hendak mengubah yang nyata, kita kene mengubah yang tersembunyi. Ada pepatah engris mengatakan `Seeing Is Believing`, Tanya ini kepada orang yang ini bersetuju dengan pepatah ini. “ Kenapa kamu bayar bil elektrik?”. Ini kerana walaupun kita tidak nampak elektrik itu, kita tahu kepentingan dan kegunaannya. Dan jika orang itu tidak ragu dengan kewujudan elektrik, cuba letakkan jari anda di soket elektrik, saya yakin keraguan anda akan hilang.

Menurut pengalam saya, apa yang kita tersembunyi lebih dasyat dari apa yang kita boleh nampak. Anda mungkin tidak setuju dengan pendapat ini. jika kita enggan mematuhi aturan ini, kehidupan kita akan menjadi sukar. Kenapa? Kerana kita menentang aturan yang telah ditetapkan dimana yang tersembunyi membentuk yang nyata.

Sebagai manusia, kita adalah sebahagian dari kehidupan dan bukan diatasnya. Dan jika kita mematuhi aturan kehidupan dan melakukan sesuatu terhadap `akar` kita, kehidupan kita akan jadi lebih teratur dan tersusun. Jika tidak mematuhinya kehidupan kita akan jadi sukar.

Ini adalah terjemahan dari petikan buku T. Harv Eker, “Secret Of The Millionaire Mind”, sila letakkan email anda di bawah dan saya akan email kan kepada anda. Tetapi saya juga berharap agar anda dapat membeli buku ini sebagai panduan yg lebih baik.

Saya minta maaf jika terjemahan saya ini kurang baik dan saya harap kita semua boleh memperoleh manfaat dari buku ini.